Первый вопрос новичка на бирже — не какие бумаги покупать, а на какой счёт. Вариантов два: обычный брокерский счёт и индивидуальный инвестиционный счёт нового типа (ИИС-3). Торговать на них можно одними и теми же инструментами, а различаются они налогами, сроком и тем, когда можно забрать деньги.
Чем ИИС-3 отличается от брокерского счёта
Брокерский счёт — универсальный. Пополнять его можно на любую сумму, выводить деньги — когда понадобятся. Налоговых льгот за сам факт открытия нет, но работают общие: например, льгота за долгое владение бумагами (о ней ниже).
ИИС-3 — тоже брокерский счёт, только с особым режимом. Он появился в 2024 году вместо ИИС старого образца и даёт два налоговых вычета сразу, но в обмен требует держать деньги на счёте несколько лет. Вносить на ИИС можно только деньги, бумаги перевести на него с обычного счёта нельзя. Открывают ИИС брокер, управляющий или управляющая компания паевого фонда — по отдельному договору.
| Параметр | Брокерский счёт | ИИС-3 |
|---|---|---|
| Взносы | Без ограничений | Без ограничений, но вычет считают с 400 000 ₽ в год |
| Вычеты | Общие, например за владение бумагами дольше 3 лет | На взнос (до 52 000 ₽ в год при ставке 13 %) и на доход (до 30 млн ₽ в год) |
| Срок | Нет | 5 лет для счетов, открытых в 2024–2026 годах; с 2027 года срок растёт на год ежегодно до 10 лет |
| Вывод денег | В любой момент | Только с закрытием счёта; без закрытия — дивиденды и деньги на дорогостоящее лечение |
| Сколько счетов | Закон не ограничивает | Не больше трёх одновременно |
| Кому подходит | Деньги могут понадобиться в любой момент | Готовы не трогать вложения годами и платят НДФЛ |
Посмотреть условия ИИС-3 по годам открытия и посчитать вычет можно на странице об индивидуальном инвестиционном счёте.
Какие вычеты даёт ИИС-3
Вычет на взнос. Базу вычета считают с суммы, внесённой за год, но не больше 400 000 ₽. При ставке НДФЛ 13 % это до 52 000 ₽ возврата в год. Лимит общий с другими долгосрочными сбережениями — программой долгосрочных сбережений, негосударственной пенсией и страхованием жизни. Вернуть можно только уплаченный налог: если официального дохода нет, возвращать нечего.
Вычет на доход. Когда счёт прожил минимальный срок и закрыт, положительный финансовый результат по операциям на нём освобождают от НДФЛ — до 30 млн ₽ в год по всем ИИС, закрытым в этом году. Льгота касается только дохода, который поступил на сам счёт.
Оба вычета действуют одновременно — выбирать, как на старых ИИС, не нужно. Вычеты положены налоговым резидентам России.
Если закрыть ИИС раньше срока. Вычеты на взносы придётся вернуть в бюджет с пенями. Если же перевести все активы на новый ИИС у другого брокера, вычеты сохраняются.
Если у вас уже есть ИИС старого типа (открыт в 2015–2023 годах): вычет по нему положен, только пока у вас нет других ИИС. Открыв рядом ИИС-3, вы рискуете потерять льготу по старому счёту, поэтому сначала уточните у брокера условия перевода старого счёта в новый режим.
Как открыть счёт
Открыть брокерский счёт и ИИС может физическое лицо. Брокер обязан до начала обслуживания установить личность клиента, поэтому понадобится паспорт. Сам счёт открывают по договору с брокером; ИИС — по отдельному договору, и перед его заключением вы письменно подтверждаете, что действующих ИИС у вас не больше двух.
Прежде чем подписывать договор, проверьте, что у компании есть лицензия Банка России: это видно в справочнике участников финансового рынка на сайте регулятора. Сравнить брокеров по условиям и способам открытия можно в каталоге брокеров.
Сколько стоит обслуживание
Цена у разных брокеров складывается из похожих частей, но тарифы сильно отличаются. Что обычно смотрят:
- комиссию за сделку — процент от суммы покупки или продажи;
- абонентскую плату за месяц — у одних тарифов есть, у других нет или она зависит от активности;
- плату за депозитарий, вывод денег и обмен валюты;
- условия маржинального кредитования, если планируете им пользоваться.
На небольших суммах фиксированная месячная плата может съесть заметную часть дохода. Подборка тарифов без абонентской платы помогает сравнить такие варианты. Тариф на ИИС и на обычном счёте у одного брокера может отличаться — смотрите оба.
Налоги на брокерском счёте
Доходы от продажи бумаг, дивиденды и купоны облагаются НДФЛ: 13 %, если такие доходы за год не превышают 2,4 млн ₽, и 15 % с суммы сверх этого порога. Брокер — налоговый агент: он сам считает и удерживает налог.
Есть льгота за долгосрочное владение (ЛДВ): если бумаги из перечня ст. 219.1 НК пролежали у вас больше 3 лет, доход от их продажи можно не облагать в пределах 3 млн ₽ за каждый полный год владения. На дивиденды и купоны ЛДВ не распространяется, на бумаги с ИИС — тоже.
Что защищено, а что нет
Страхование вкладов через АСВ на брокерский счёт и ИИС не распространяется: закон о страховании вкладов защищает деньги в банках, а не вложения через брокера. Рыночный риск — падение цен бумаг — не компенсирует никто.
От банкротства брокера защищают другие механизмы. Деньги клиентов брокер, если он не банк, держит на специальном брокерском счёте отдельно от своих, и по его долгам их не взыскивают. Для ИИС действует система гарантирования (ст. 10.2-1-1 закона № 39-ФЗ): если брокер обанкротился и за шесть месяцев не вернул имущество, из фонда гарантирования выплатят до 1,4 млн ₽ по всем ИИС у этого брокера. Но только если брокер участвует в системе — участие добровольное, уточняйте до открытия счёта. На обычный брокерский счёт эта защита не распространяется.
Тестирование и демо-счёт
Неквалифицированный инвестор — а новичок почти всегда им является — может свободно покупать многие инструменты: акции из котировальных списков биржи, облигации федерального займа, облигации российских компаний с достаточным кредитным рейтингом, паи открытых и биржевых фондов. Для сложных инструментов брокер сначала проводит тестирование: без положительного результата он не исполнит поручение на сделки с производными инструментами, маржинальные сделки (с плечом и «в шорт»), репо и покупку бумаг вне этого списка.
Отработать интерфейс и логику заявок до вложения реальных денег можно на учебном счёте: брокеров с таким режимом собрали в разделе демо-счетов.
Частые ошибки новичков
- Держать на ИИС деньги, которые могут понадобиться раньше срока: досрочное закрытие отнимет вычеты на взнос.
- Рассчитывать на вычет на взнос без официального дохода, с которого уплачен НДФЛ.
- Ожидать, что АСВ компенсирует потери на бирже.
- Не проверить, участвует ли брокер в системе гарантирования ИИС.
- Покупать бумаги без плана. Как его составить, разобрано в материале «Как построить инвестиционную стратегию в 2026 году».
Частые вопросы
Можно ли одновременно иметь ИИС и брокерский счёт? Да. Закон ограничивает только число ИИС — не больше трёх одновременно, а обычных брокерских счетов можно иметь сколько угодно.
Можно ли снять часть денег с ИИС-3? Без закрытия счёта — только дивиденды и деньги на оплату дорогостоящего лечения из перечня Правительства. Купоны по облигациям вывести без закрытия нельзя.
Сколько можно вернуть по вычету на взнос? При ставке НДФЛ 13 % — до 52 000 ₽ в год, если вы внесли 400 000 ₽ и уплатили налог не меньше этой суммы.
Застрахованы ли деньги на брокерском счёте, как вклад? Нет. Страхование вкладов через АСВ на брокерский счёт не распространяется. Для ИИС у брокеров — участников системы гарантирования есть компенсация до 1,4 млн ₽ при банкротстве брокера.
Нужно ли проходить тестирование, чтобы купить первые акции? Для акций из котировальных списков биржи и облигаций федерального займа — нет. Тест нужен для сложных инструментов: производных, маржинальной торговли, части облигаций и иностранных бумаг.
Коротко
Обычный брокерский счёт подходит, если деньги могут понадобиться в любой момент. ИИС-3 выгоден тем, кто платит НДФЛ и готов не трогать вложения минимум пять лет (при открытии в 2026 году): он даёт вычет на взнос и освобождает доход от налога. Открыть можно оба — и разделить задачи между ними.
_Материал носит информационный характер и не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Доходность в прошлом не гарантирует доходности в будущем._